ETF Monde : Comparatif entre MSCI World et S&P 500 pour bien choisir en 2025

L’ETF Monde est un véhicule d’investissement très apprécié pour diversifier son portefeuille. Parmi les nombreux ETF disponibles, le plus populaire reste celui répliquant l’indice MSCI World. Mais est-il plus intéressant que le S&P 500, souvent plébiscité pour sa performance ? Comparons ces deux options pour vous aider à faire un choix éclairé

Qu’est-ce qu’un ETF Monde ?

Un ETF Monde (Exchange-Traded Fund mondial) est un fonds indiciel mondial coté en bourse qui permet d’investir dans un large panel d’actions réparties à travers le globe. Contrairement à un ETF sectoriel ou régional, l’ETF Monde vise une diversification géographique maximale.

Il en existe plusieurs variantes :

• MSCI World (pays développés)
• FTSE All-World (pays développés + émergents)
• MSCI ACWI (All Country World Index)

Pour faciliter la comparaison, nous allons ici nous concentrer sur l’ETF MSCI World, l’option la plus connue et utilisée par les investisseurs particuliers à la recherche d’un ETF international diversifié.

Lisez aussi: “ETF monde, pourquoi c’est le choix idéal pour diversifier votre portefeuille”.

Qu'est-ce que le MSCI World ?

Le MSCI World est un indice boursier mondial qui regroupe plus de 1.500 entreprises de grande et moyenne capitalisation réparties dans 23 pays développés. Créé par Morgan Stanley Capital International (MSCI) en 1969, il est devenu une référence incontournable pour mesurer la performance des marchés actions mondiaux.

Cet indice couvre environ 85% de la capitalisation boursière ajustée au flottant de chaque pays inclus, offrant ainsi une représentation large des marchés développés. Les entreprises américaines y représentent environ 70% de la pondération totale, suivies des entreprises japonaises, britanniques et françaises.

         

Composition géographique du MSCI World

• Amérique du Nord : ~70% (principalement États-Unis)
• Europe : ~20%
• Asie-Pacifique : ~10%

La révision de l'indice s'effectue trimestriellement, permettant d'ajuster sa composition en fonction de l'évolution des marchés et des capitalisations boursières.

Qu'est-ce que le S&P 500 ?

Le S&P 500 (Standard & Poor's 500) est un indice boursier américain créé en 1957, regroupant 500 des plus grandes entreprises cotées aux États-Unis. Géré par S&P Dow Jones Indices, il représente environ 80% de la capitalisation boursière américaine totale.

Contrairement à d'autres indices comme le Dow Jones Industrial Average, le S&P 500 est pondéré par capitalisation boursière, ce qui signifie que les entreprises ayant une plus grande valeur de marché ont un poids plus important dans l'indice. Cette méthodologie est similaire à celle du MSCI World.

Secteurs représentés dans le S&P 500

• Technologie : ~28%
• Santé : ~13%
• Finance : ~12%
• Consommation discrétionnaire : ~10%
• Services de communication : ~8%
• Industrie : ~8%
• Autres secteurs : ~21%

Le comité de sélection du S&P 500 révise régulièrement sa composition, avec des critères stricts d'inclusion basés sur la capitalisation boursière, la liquidité et la rentabilité des entreprises.

Principales différences entre le MSCI World et S&P 500

Critère	MSCI World	S&P 500
Zone couverte	Pays développés (23 pays)	États-Unis uniquement
Nombre d’actions	Environ 1 500	500
Pondération géographique	70% USA, 30% reste du monde	100% USA
Diversification	Élevée (pays et secteurs)	Moyenne (secteurs uniquement)
Exposition aux devises	Oui (EUR, JPY, GBP…)	Non (USD uniquement)

L’ETF MSCI World permet donc une diversification internationale, tandis que le S&P 500 reste concentré sur les performances des grandes entreprises américaines.

« Mon principe en matière d’investissement est que les trois choses les plus importantes sont : diversifier, diversifier, diversifier. »
— William F. Sharpe, Prix Nobel d’économie

Performance historique : comparaison sur 5, 10, 15 et 20 ans

Voici une comparaison des rendements annualisés nets de frais (TER), calculés à partir des versions en dollars (USD) des indices MSCI World et S&P 500, au 31 décembre 2024 :

Période	MSCI World	S&P 500
5 ans	+10,4 %	+13,2 %
10 ans	+8,6 %	+11,0 %
15 ans	+9,1 %	+10,9 %
20 ans	+7,6 %	+9,6 %

Analyse : Le S&P 500 a historiquement surperformé le MSCI World, principalement en raison de la dominance technologique américaine ces dernières années (Apple, Microsoft, NVIDIA…). Toutefois, le MSCI World reste plus diversifié et donc potentiellement plus résilient face à des crises localisées aux États-Unis.

Comment choisir entre MSCI World et S&P 500 ?

Critère de décision	Choisir l’ETF MSCI World	Choisir l’ETF S&P 500
Vous cherchez une exposition internationale
Vous voulez limiter le risque lié au dollar
Vous préférez un ETF très liquide et connu
Vous privilégiez la performance historique
Vous débutez avec un seul ETF dans votre portefeuille

L’approche Easyvest : investir dans un ETF Monde sans complexité

Il existe aujourd’hui plusieurs ETF répliquant l’indice MSCI World, accessibles via la plupart des courtiers en ligne. Cependant, le choix du bon ETF, la gestion des allocations, la fiscalité et le rééquilibrage du portefeuille peuvent rapidement devenir complexes pour un investisseur non expérimenté.

C’est là qu’intervient Easyvest.
Notre approche est pensée pour offrir une solution simple, transparente et peu coûteuse à ceux qui souhaitent investir intelligemment sur le long terme, sans avoir à gérer les aspects techniques eux-mêmes.

Nos portefeuilles indiciels sont composés de deux grands blocs :

• Un ETF Monde basé sur l’indice MSCI World, pour une large exposition aux actions internationales des pays développés.
• Un ETF obligataire de la zone euro, pour stabiliser le portefeuille selon votre profil de risque.

Cette combinaison assure une diversification optimale, tout en s’appuyant sur une stratégie d’investissement passif éprouvée, alignée avec les meilleures pratiques académiques.

« Chez Easyvest, nous croyons en une gestion passive, transparente et fondée sur des données empiriques. Investir dans un ETF Monde permet de bénéficier de la croissance globale tout en minimisant les frais. »
— Matthieu Remy, CEO d’Easyvest

Une performance remarquable à long terme

Nos portefeuilles ont historiquement délivré des rendements solides, adaptés à chaque profil d’investisseur, du plus prudent au plus dynamique.

Calculez votre rendement potentiel

Vous vous demandez quel pourrait être votre rendement en investissant chez Easyvest ?

Démarrez une simulation gratuite dès maintenant et découvrez comment faire fructifier votre épargne sans effort.

FAQ : Questions fréquentes sur les ETF Monde

Quel est le meilleur ETF du monde ?

Il n’y a pas de réponse universelle. Toutefois, les ETF répliquant le MSCI World ou le FTSE All-World sont souvent considérés comme les meilleurs choix pour une exposition globale diversifiée. Parmi les plus populaires :

• iShares Core MSCI World (IWDA)
• Vanguard FTSE All-World (VWCE)

Quel est l’ETF le plus rentable ?

Historiquement, le S&P 500 a été plus rentable que les autres indices mondiaux sur les 20 dernières années. Néanmoins, cela dépend des périodes et du contexte économique. La rentabilité future reste incertaine.

Quel ETF couvre le monde entier ?

Les ETF qui couvrent quasiment tout le globe sont :

• FTSE All-World : actions de pays développés + émergents
• MSCI ACWI : similaire, avec légère différence de pondération

Le MSCI World, quant à lui, exclut les pays émergents mais couvre largement les économies développées.