Wat betekenen de sterke, gemiddelde en zwakke marktscenario's in onze simulaties?

Niels Bohr, Nobelprijswinnaar voor natuurkunde, zei ironisch: "Voorspellingen doen is heel moeilijk, vooral over de toekomst". Kortom: De toekomst voorspellen is onmogelijk.

We kunnen echter duizenden mogelijke en waarschijnlijke toekomstige marktscenario's simuleren, op basis van het gedrag van de financiële markten in het verleden.

Door deze simulaties te groeperen, kunnen we kijken naar de top 10% van de simulaties die het beste resultaat opleverden: dit is het scenario dat wij “sterke markt” noemen. Met andere woorden, wij schatten dat er een kans van 10% is dat het uiteindelijke rendement hoger zal zijn dan dit scenario. Dit is een optimistisch scenario.

We kijken ook naar de 10% scenario's die het slechtst presteerden. Dit is het pessimistische “zwakke markt”-scenario. We schatten dat er 10% kans (of pech) is dat het werkelijk rendement onder dit scenario ligt.

Ten slotte kijken we naar het mediane scenario, d.w.z. het scenario in het midden van alle andere. Dit is het “normale markt”-scenario. Wij denken dat dit het scenario is dat het meeste kans maakt.